Asian Medical Aesthetics Academic Conference 2025 and International Medical Aesthetics Anti Aging Trade Fair2025 (AMAA) are held in the same location as the Canton Fair every spring and autumn, aiming to help Chinese enterprises go global and accelerate the opening of export trade channels. [详情]
行业概况
1、定义
轻医美,是指非手术类的医疗美容项目,主要包括注射类项目和光电类项目和其他微调项目,注射类项目包括瘦脸针、玻尿酸填充、水光针等,光电类项目包括光子嫩肤、热玛吉、超声刀等。相比传统医美而言,轻医美具有不用开刀、创面较小、恢复期短、效果显著等特点,近年来广受年轻消费者欢迎。
2、产业链剖析:中游医美机构仍需加快整合步伐
从产业链环节来看,根据轻医美项目的种类,对应不同的原材料,光电类项目上游原材料包括激光整容医疗器械、光子发生器等,注射类项目上游原材料包括透明质酸、水光针、肉毒素、线雕产品、医美专用注射器、医美专用抽吸机等。产业链中游为各类布局有注射类和光电类项目的医美机构,包括公立医院、民营医美机构等,同时,市场上还有一大批非正规的机构,包括私人诊所、美容院等,这些地方是医疗事故的高发区,也是容易引起消费者对整个行业产生不信任感的一大源头。产业链下游为消费者,根据对于医美项目的消费偏好,主要分为高端项目消费者、中端项目消费者以及低端项目消费者。
从产业链参与者来看,我国轻医美上游原料厂商主要有华熙生物、爱美客、昊海生科、华东医药、焦点生物等,轻医美相关医疗器械主要是国外的医美器械龙头厂商;中游轻医美机构主要有华韩、丽都、瑞丽、鹏爱等机构,新兴的轻医美平台有新氧、更美、悦美等互联网平台;下游主要是广大的轻医美消费者。
行业发展历程:误打误撞到走上黄金道路
轻医美是近年来才兴起的一个新兴概念,但对于轻医美概念下所提及注射类、光电类医美项目的运用,最早可追溯至第二次世界大战。第二次世界大战期间,因肉毒杆菌毒性强烈,可诱发人体中毒,曾被当成生化武器。战后,英国剑桥大学的学者发现了肉毒毒素的作用机理,即肉毒素进入肌肉后,会阻断神经发出的冲动,导致肌肉不会收缩,而是处一种“瘫痪”的状态。1992年,国际医美制药巨头艾尔建推出了肉毒毒素医美药品Botox(保妥适),从此瘦脸针开始风行。2002年,FDA(美国食品药品监督管理局)批准Botox治疗眉间皱纹,2003年,FDA批准玻尿酸用于除皱用途,这种不含硫的酸性粘多糖可以让人体的结缔组织、上皮组织和神经组织快速补水、恢复活力,此后逐步成为轻医美黄金赛道。
2010年后,互联网、社交媒体等科技快速发展,互联网医美平台相继成立,相比于千禧年间消费者对于传统医疗美容“价格昂贵”“要去韩国”“需大刀阔斧”“易毁容”的认知,轻医美项目诸如玻尿酸、肉毒素、胶原蛋白、聚左旋乳酸,还有光子嫩肤、皮秒、激光脱毛、植发等等,由于风险较小,同时价格相对便宜、效果也立竿见影,因此短期内大幅提升了消费者的消费意愿。
2015年前后,“颜值经济”的带动下,叠加日益发展成熟的社区内容平台,更多的人发现了做自媒体、职业“网红”的发展机会,与初代网红门槛高、流量难变现、多半仍需要才艺加身才能不被日新月异的互联网淘汰的情况不同,2015年及之后,触手可及的“轻医美”拓宽了广大消费者变美的渠道,同时,也大大降低了自媒体以及职业“网红”的门槛,电商的腾飞更是促进了流量变现,而获得收益的“网红”们为了维持最佳状态,多数会对轻医美项目进行复购行为,由此,轻医美的商业闭环形成,同时,也源源不断地吸引着一波又一波想要变得更美丽的消费者。2020年以来,轻医美快速成长,在一线城市中,轻医美机构入驻购物商城、CBD逐渐成为主流趋势,代表性案例包括杭州武林CBD的依妮德轻医美、深圳福田CBD的轻苇轻医美、北京光华路SOHO的柠悦轻医美、广州珠江新城CBD“医美街”等,随着需求和市场的快速增长,轻医美或将成为医美行业下半场的中流砥柱。
行业发展现状
1、轻医美行业市场规模增速快于手术类医美
2021年以前,手术类医美项目市场规模大于非手术类医美项目,而近年来,我国轻医美行业快速发展,市场规模增速远超手术类项目,因此,2021年起,非手术类医美项目(轻医美)市场规模开始超过手术类医美项目。根据前瞻初步统计,2023年,我国轻医美行业市场规模将达到1464亿元,增速为21.04%。
2、轻医美线上订单交易量占比突破八成
从线上订单量来看,轻医美基本统治了线上平台八成的江山,2017年,我国轻医美线上订单量占比为62%,而2022年,这一数据已增至84%。一方面,我国轻医美线上资源整合发展较好,已形成了集成化发展的势头,另一方面,体现出对于平台、流量的严重依赖,如果商家不能通过平台获得流量,则很难在竞争日益激烈的行业存活下去。
3、中游医美机构净利率低,上下游压力较大
从价值链分布来看,我国轻医美行业产业链中游的医美机构净利率偏低,通常不到10%,主要原因为,不同于其他医疗项目,轻医美项目本身并不属于“刚需”,虽然消费者需求较为旺盛,但由于行业具有一定的消费属性,消费者通常采取“货比三家”的消费策略,因此,消费者认知度高的品牌在获客方面将有较大的优势。因此这些机构较为依赖线上平台的宣传以及多方广告渠道,广告费用较高,挤占净利率空间。行业上游为生物医药企业,这些企业拥有专利技术护城河,毛利率高达70%至90%,净利率也可达到30%以上。行业下游为消费者或平台端,平台端毛利率通常也在10%左右。
4、光电类项目成为消费者最青睐的项目
2022年,我国线上医美项目消费订单中,47.34%为光电类项目,例如热玛吉、光子嫩肤等,其次为注射类项目,包括玻尿酸注射、肉毒素注射等,占比为31.22%。手术类项目排名为第三,占比仅为19.04%。总体来看,光电类项目是消费者最喜欢的项目,主要原因为光电类项目不涉及开刀,甚至也不需要充填,风险系数较低,同时价格也相对较低,可作为消费者试水医美的良好开端。
行业竞争格局
1、区域竞争:广东省轻医美产业发达
轻医美的发展壮大需要医美行业牢固的发展根基,通常医美产业较为发达的地区,已形成较为良好的发展分为,消费者也具有一定的消费习惯基础。根据国家卫健委2023年6月份公布的相关数据整理,中国合规专科医美机构数量为15513家(不包含综合及公立机构,根据2023年深圳医美机构的大数据分析,民营综合及公立机构的占比为10%左右)。其中,广东省医美机构数量最多,达到1664个,2023年上半年广东省医美机构增量也最多,达到493家。其次为浙江省,拥有医美机构数量1291家,2023年上半年增量为393家。
从广东省轻医美产业发展氛围来看,深圳市轻医美发展较为前沿,根据卫健委数据,截至2023年上半年,深圳市轻医美机构270家,其次为广州市,共181家,第三名为佛山市,共74家。深圳作为广东省专科医美机构最多的区域,其大数据开放的程度遥遥领先,也是医美大数据分析改革的发起点。
2、企业竞争:非正规机构占比较大
从医院及机构来看,我国涉及轻医美的机构主要包括公立医院的皮肤科、大型连锁医美集团、中小型民营机构以及私人诊所和美容院。总体来看,我国医美机构端呈现分布杂乱、质量参差不齐、发展良莠不均的现象。公立医院、大型连锁医美集团乃至中小型民营医美机构市场份额占比较低,超过七成市场被非正规机构所占据,这些地方也是医美事故频发的地方。未来,随着消费者认知的提升以及行业竞争加剧,不合规的机构或将加速出清。
行业发展前景及趋势预测
1、光电类项目持续引领消费热潮
根据《中国医疗美容行业研究报告》中的调研结果,过去一年内,在医美项目上花费1-6万元的消费者最多,其中,花费2-4万元的消费者超过三成,参考前文医美项目价格和理论频率(图表1-图表3),可重复操作性高、周期短、间隔时间短的项目将发挥越来越重要的作用,代表性项目包括光子嫩肤、皮秒激光等。注射类项目由于会造成一定皮损,或有代谢不净的情况,长期操作的可行性较低,而毛发类项目、牙齿美容类项目,由于有效期长,无法形成存量市场,只能不断开拓增量市场,因此也缺乏客户粘性,总体来看,光电类项目是未来轻医美行业的重要增长点。
2、预计2030年中国轻医美市场规模超4000亿元
根据新氧数据颜究院,2030年,我国轻医美行业市场规模将达到4157亿元,约为手术类医美市场规模将近2倍。预计2023年,我国轻医美市场规模可达到1461亿元,2023年至2030年年复合增速约为16.11%。